Фундаментальный и технический анализ фондового рынка

Термин «фондовый рынок» на слуху у всех, редкие мировые новости обходятся без сводок о событиях на нем. Рассмотрим эту тему подробнее. Рынок, где можно купить или продать акции, облигации, другие ценные бумаги, называется фондовым.

Несколько десятилетий назад деятельность на фондовом рынке требовала специальных помещений (бирж), шумная атмосфера которых знакома современным трейдерам по фильмам. Она исчезла в связи с глобальной компьютеризацией биржевых процессов. Однако сама суть деятельности осталась неизменной, изменились лишь масштабы.

Методы анализа, зародившиеся сто и более лет назад, остаются актуальными на сегодня. Средства, ранее созданные корифеями технического анализа, вместо бумажной формы используют сейчас программный код. Увеличилось быстродействие, цель осталась прежней.

Фундаментальный и технический анализ фондового рынка призван обеспечить инвесторов качественным прогнозом движения цены активов, необходимым для принятия инвестиционного решения.

Технический анализ фондового рынка. Основы технического анализа

Основы технического анализа рынка зародились еще в 17-18 веках, когда некий продавец риса в Японии предложил использовать свечную модель цены. Идея была настолько удачной, что применяется до сих пор, найдя свое продолжение и развитие в стройной системе Price Action.

Еще одним достижением технического анализа можно считать алгоритмический подход в изучении динамики цены. Произведя математические манипуляции с ценой актива (усреднение, сдвиги, нахождение относительных величин), можно с достаточной долей вероятности предсказать тенденции дальнейшего ее движения.

Технически такой подход вылился в создание индикаторов рынка – программных продуктов анализа. Современная вычислительная техника, доступная в каждом доме во всех уголках планеты, дала доступ к рынку практически каждому человеку.

Отличия фундаментального и технического анализа

Кроме технического анализа, который оперирует исключительно ценовыми моделями, существует иной подход в анализе, затрагивающий причины движения цены. Фундаментальный анализ финансового рынка рассматривает экономические, политические, социальные, природные факторы, способные повлиять на динамику цены активов.

Например, повышение банковской процентной ставки не только делает кредиты более дорогими для предприятий. Это решение запускает цепочку событий на фондовом рынке, когда акции и другие ценные бумаги понижаются или повышаются в цене в соответствии со степенью зависимости того или иного предприятия от банковского кредитования.

Технический анализ будет пожинать следствия влияния глобальных факторов на цену актива, и отображать на экране монитора все колебания цены в онлайн режиме.

Фундаментальный и технический анализ рынка – это альфа и омега биржевой торговли, залог успешности данного вида деятельности.

Основные функции рынка

Фондовый рынок призван обеспечить максимально удобные условия встречи инвестора и объекта инвестирования. Среди его основных функций различают следующие:

  1. Перераспределение инвестируемых средств. Успешные отрасли, получают максимальные суммы, неуспешные – минимальные. Другими словами, инвестор идет туда, где есть возможность заработать на инвестиции, он инвестирует в успех и процветание.
  2. Объединение инвестируемых средств. Денежные средства множества мелких инвесторов фондовый рынок объединяет в крупный пакет инвестирования.
  3. Учет и контроль. Фондовые биржи ведут реестры ценных бумаг предприятий.
  4. Стимулирование экономики. Открытый и беспрепятственный доступ инвесторов к объектам инвестирования способствует наиболее эффективной работе заемного капитала в различных секторах экономики.
Основные функции рынка
Фондовые биржы

Во все времена фондовые биржи не обходились без спекулятивных операций, как способа заработка отдельных лиц. Однако этот вид деятельности не является определяющим на фондовом рынке.

Технический и фундаментальный анализ финансовых рынков обеспечивает трейдеров информацией для наиболее эффективного вложения денег в ценные бумаги. Для трейдеров бинарных опционов он позволяет зарабатывать на движении стоимости ценных бумаг.

Индикаторы технического анализа

Графический анализ цены – часть технического прогнозирования. Без него не обходится ни одна торговая стратегия. Индикаторы, как инструменты технического анализа, призваны обеспечить трейдера наиболее полной информацией, необходимой для принятия инвестиционного решения.

Мощный толчок к своему развитию индикаторы получили с появлением форекса – рынка валютных обменных операций. Благодаря массовости интереса к нему, происходит совершенствование технических средств анализа. Фундаментальный и технический анализ валютного рынка незаменим для трейдера бинарных опционов, избравших в качестве базовых активов – валютные пары.

Рассмотрим подробнее, что собой представляет информация, которую способны дать методы визуального анализа и технические индикаторы.

Линия тренда

Знание о тренде цены (направлении ее движения) в долгосрочной и краткосрочной перспективе для трейдера – архиважный мотив в торговле. Для торговцев бинарных опционов линия тренда является определяющей в выборе типа опциона.

Что же формирует тренд? На фондовом рынке (как и на любом другом) тренд формирует столкновение спроса и предложения, взаимодействие продавцов и покупателей. Фондовый рынок ввел свою специфическую терминологию – борьба быков (покупателей) и медведей (продавцов). Именно они своим взаимодействием обеспечивают рост цены или ее падение.

Посмотрев на любой график цены актива, можно убедиться, что тренд не бывает линейно возрастающим или линейно спадающим. Можно говорить о волнообразной природе его поведения. Рост в долгосрочной перспективе сопровождается локальными участками падения цены. То же относится и к долгосрочному спаду.

Линией тренда принято называть прямую, соединяющую все вершины волнообразного графика, либо все его низины.

Наиболее популярные индикаторы тренда – Moving Average, Bollinger Bands, RSI и другие.

Линии тренда
RSI

Уровни поддержки и сопротивления

Волнообразная природа цены актива заинтересовала многих исследователей закономерностей рынка и побудила к созданию моделей его поведения. Наиболее часто наблюдаемая картина, когда график цены колеблется вверх и вниз в определенном коридоре значений. Условные границы такого коридора принято называть уровнями поддержки (нижняя граница) и сопротивления (верхняя граница).

Для трейдеров бинарных опционов умение находить данные уровни – хорошее подспорье в успешной торговле.

Геометрические фигуры

Общим правилом для всех базовых активов является следующее – любой тренд не может существовать вечно, он обязательно сменится противоположно направленным. В этом случае рынок вначале замедляется, и лишь затем разворачивается. О замедлении и истощении силы тренда будут свидетельствовать геометрические фигуры, образуемые свечными столбиками на графике цены. Моделей разворота – великое множество, все они (наряду с другими моделями) сведены в систему Price Action, которую стоит изучить трейдеру, желающему стать успешным в биржевой торговле.

О развороте тренда просигнализируют также индикаторы RSI и MACD.

Геометрические фигуры
Индикатор MACD

Индикаторы группы осцилляторы

Вышеупомянутые индикаторы, наряду с другими, относятся к группе осцилляторов, таких инструментов, графики которых колеблются в определенных границах. Характерной особенностью этих колебаний является заход в зону перекупленности рынка (верхний участок коридора) и перепроданности рынка (нижний участок коридора). Эти два состояния рынка настоятельно рекомендуем трейдеру изучить. Именно они определяют возможный разворот цены вверх или вниз. Для бинарных опционов – очень важная информация.

Методы анализа фондового рынка. Фундаментальный анализ фондового рынка

Методы и способы анализа рыночных закономерностей активов в основном являются универсальными. Единожды освоив их для акций, можно с успехом перенести основные подходы и приемы для других активов (валютных пар или сырьевых позиций). Так же и наоборот.

Фундаментальный анализ рынка акций

Для рынка акций фундаментальный анализ заключается во внимательном и вдумчивом изучении экономический, политических, природных факторов, способных повлиять на деятельность предприятий той или иной отрасли. Конечно, учесть все факторы невозможно, ввиду их множественности и разнообразия, но основные знать трейдеру придется. К основным можно отнести:

  1. общеэкономические факторы, такие как ВВП, процентные ставки, уровень безработицы, уровень инфляции, индекс потребительских цен и другие;
  2. политические, такие как, решения о государственной поддержке отраслей экономики, о приоритетном развитии, референдумы (на подобии Brexit), общеполитическая стабильность в стране, где работают эмитенты ценных бумаг;
  3. природные факторы (ураганы, шторма, засухи, ливни и другие) особенно влияют на добывающие и перерабатывающие отрасли, так же на сельское хозяйство.

Технический метод анализа фондового рынка

Методы технического анализа курса акций, облигаций и других ценных бумаг являются типичными, как и для других базовых активов. Изучив новостную информацию и составив личный прогноз ее влияния на актив, трейдер может подключить к торговому терминалу несколько индикаторов и проверить справедливость прогноза на реальном движении цены. Получив подтверждение, можно смело входить в рынок и зарабатывать на динамике актива.

*Предлагаемые к заключению договоры или финансовые инструменты являются высокорискованными и могут привести к потере внесенных денежных средств в полном объеме. До совершения сделок следует ознакомиться с рисками, с которыми они связаны.

Ссылка на основную публикацию